Euforia rreth inteligjencës artificiale (AI) është në lëvizje të plotë. Të dy S&P 500 dhe Nasdaq Kompozit indekset po tregtohen afër niveleve rekord dhe shumë në Wall Street po presin fitime të mëtejshme.
Ndër emrat më të njohur në AI janë aksionet “Magnificent Seven” — një emërtim tërheqës që përdoret për të përshkruar kolektivisht gjigantët me megacap Microsoft, Alfabeti, Nvidia, Apple, Meta Platformat, Tesladhe Amazon (NASDAQ: AMZN).
Microsoft dhe Nvidia janë identifikuar si dy të dashur të hershëm në revolucionin e AI. Por lideri i tregtisë elektronike dhe kompjuterit cloud, Amazon ka bërë në heshtje një përparim të dukshëm të vetin.
Brian Nowak i Morgan Stanley kohët e fundit ngriti objektivin e tij të çmimeve për aksionet e Amazon në 215 dollarë – duke nënkuptuar afërsisht 15% rritje që nga mbyllja e tregut më 10 prill.
Le të zbërthejmë pse tani mund të jetë një mundësi e mrekullueshme për të grumbulluar aksione të Amazon.
Rrjedha e parasë është mbret
Dy vitet e fundit kanë qenë sfiduese për Amazon. Makroekonomia është rrënuar nga inflacioni jashtëzakonisht i lartë, duke bërë që Rezerva Federale të detyrojë një numër rritjesh agresive të normave të interesit.
Kombinimi i inflacionit të zgjatur dhe rritjes së kostove të huamarrjes pati një ndikim domethënës si te konsumatorët ashtu edhe te bizneset. Si rezultat, bizneset e tregtisë elektronike dhe softuerit cloud të Amazon-it dëshmuan një rritje të ngecur teksa korporatat dhe konsumatorët frenuan shpenzimet.
Sidoqoftë, menaxhmenti i Amazon u përshtat dhe vërtetoi se kompania mund të lulëzojë edhe gjatë periudhave më të frikshme ekonomike. Gjatë vitit 2023, inflacioni filloi të ftohet, ndërsa inteligjenca artificiale (AI) u bë gjithë bujë në sektorin e teknologjisë.
Rritja e Amazon filloi të përshpejtohej përsëri – por ishte profili i përfitimit të kompanisë që shkëlqeu vërtet.
Në vitin 2023, Amazon gjeneroi një fluks parash pa pagesë prej 36.8 miliardë dollarësh, që është ajo që mbetet nga fluksi i parave pas shpenzimeve të operacioneve dhe shpenzimeve kapitale.
Pjesa më inkurajuese në lidhje me fluksin e qëndrueshëm dhe kompleks të parave të Amazon është se ai vjen nga anë të ndryshme të biznesit të kompanisë.
Amazon i bashkon dyqanet e saj online dhe fizike, si dhe bizneset e saj të reklamave në kategoritë gjeografike të quajtura Amerika e Veriut dhe Ndërkombëtare. Në vitin 2023, të ardhurat e kombinuara operative për këto segmente ishin 12.2 miliardë dollarë – një ndryshim i madh nga një humbje e kombinuar operative prej 10.6 miliardë dollarë në 2022.
Por ishte biznesi cloud i Amazon-it ai që me të vërtetë ndihmoi në rikthimin e rentabilitetit të kompanisë. Shitjet në Shërbimet e Uebit të Amazon (AWS) u rritën 13% nga viti në vit në 2023 në 90.6 miliardë dollarë ndërsa mburren me një diferencë mbresëlënëse operative prej 27%.
Performanca e fortë e Amazon në tregjet me rritje të lartë, e kombinuar me profilin e saj të fuqishëm të fluksit të parave, janë ato që e bëjnë kompaninë të dallohet mes kolegëve të saj. Nuk është çudi që kompania ka fituar një vend në portofolet e Cathie Wood dhe Warren Buffett.
Ndërsa kishte shumë për të festuar në vitin 2023, Amazon nuk po pushon në dafinat e saj. Investimet e zgjuara në inteligjencën artificiale (AI) mund të jenë çelësi për të zhbllokuar fazën e ardhshme të rritjes së tepërt të kompanisë.
Inteligjenca artificiale (AI) është një mundësi e madhe
Microsoft me të vërtetë filloi revolucionin e AI pas investimit të tij në OpenAI – zhvilluesi i ChatGPT. Lëvizja ishte shtysa për shpenzime më agresive në arenën e AI nga teknologjia e madhe në veçanti.
Amazon ndoqi Microsoft me investimin e vet në një platformë konkurruese të quajtur Anthropic. Si pjesë e marrëveshjes, Anthropic do të përdorë AWS si ofruesin e tij kryesor të shërbimeve cloud. Kjo është një marrëveshje e madhe dhe nuk duhet nënvlerësuar. Partneriteti me Anthropic mund të sjellë një valë të re të gjenerimit të plumbit për AWS dhe të shërbejë si katalizator për rritjen e mëtejshme të përshpejtuar – si në vijën e sipërme ashtu edhe në fund.
Për më tepër, Anthropic do të përdorë gjithashtu çipat e brendshëm Trainium dhe Inferentia të Amazon për të zhvilluar dhe përmirësuar modelet e tij gjeneruese të AI. Kjo është një mundësi delikate që investitorët duhet të mbajnë një sy. Tani për tani, tregu i gjysmëpërçuesve dominohet nga Nvidia dhe Mikro pajisje të avancuara.
Megjithatë, sulmi i Amazon në tregun e çipave mund të jetë një mundësi fitimprurëse në planin afatgjatë, pasi kompania kërkon të prishë disa aspekte të sferës së AI.
Një vlerësim i mrekullueshëm
Grafiku i mëposhtëm shënon stoqet e Magnificent Seven në bazë të çmimit në shitje (P/S). P/S i Amazon prej 3.4 është më i ulëti në mesin e kësaj grupi me një diferencë të gjerë.
Mendimi im është se pozicioni i Amazon brenda peizazhit të AI është keqkuptuar. Në ndryshim nga Amazon, ka shumë pak kompani që mund të përfitojnë nga inteligjenca artificiale (AI) në mënyra të shumta.
Duke marrë parasysh që biznesi i Amazon përfshin tregtinë elektronike, kompjuterin cloud, reklamimin dhe transmetimin, ka një mori mënyrash që kompania të aplikojë AI në ekosistemin e saj. Kjo mund të çojë në një periudhë të re rritjeje eksponenciale si në të ardhura ashtu edhe në fitime.
Duke pasur parasysh vlerësimin e zbritur të Amazon në krahasim me kolegët, mendoj se tani është një mundësi e mrekullueshme për të mbledhur disa aksione ndërsa temat laike në inteligjencën artificiale (AI) vazhdojnë të zhvillohen.
A duhet të investoni 1000 dollarë në Amazon tani?
Para se të blini aksione në Amazon, merrni parasysh këtë:
Të Këshilltar Motley Fool Stock ekipi i analistëve sapo identifikoi se çfarë ata besojnë se janë 10 aksionet më të mira që investitorët të blejnë tani… dhe Amazon nuk ishte një prej tyre. 10 aksionet që bënë shkurtimin mund të prodhojnë kthime përbindësh në vitet e ardhshme.
Merrni parasysh se kur Nvidia e bëra këtë listë më 15 prill 2005… nëse keni investuar 1,000 dollarë në kohën e rekomandimit tonë, do të kishit 540,321 dollarë!*
Këshilltar i aksioneve u ofron investitorëve një plan të lehtë për t’u ndjekur për sukses, duke përfshirë udhëzime për ndërtimin e një portofoli, përditësime të rregullta nga analistët dhe dy zgjedhje të reja të aksioneve çdo muaj. Të Këshilltar i aksioneve shërbimi ka më shumë se katërfishuar kthimi i S&P 500 që nga viti 2002*.
Shihni 10 aksionet »
*Këshilltari i aksioneve kthehet që nga 8 Prilli 2024
Suzanne Frey, një drejtuese në Alphabet, është anëtare e bordit të drejtorëve të The Motley Fool. John Mackey, ish-CEO i Whole Foods Market, një degë e Amazon, është anëtar i bordit të drejtorëve të The Motley Fool. Randi Zuckerberg, një ish-drejtor i zhvillimit të tregut dhe zëdhënëse për Facebook dhe motra e CEO të Meta Platforms, Mark Zuckerberg, është anëtar i bordit të drejtorëve të The Motley Fool. Adam Spatacco ka pozicione në Alphabet, Amazon, Apple, Meta Platforms, Microsoft, Nvidia dhe Tesla. Motley Fool ka pozicione në dhe rekomandon Micro Devices të Avancuara, Alfabet, Amazon, Apple, Meta Platforms, Microsoft, Nvidia dhe Tesla. Motley Fool rekomandon opsionet e mëposhtme: thirrje të gjata janar 2026 395 $ në Microsoft dhe të shkurtra janar 2026 405 $ në Microsoft. Motley Fool ka një politikë zbulimi.
Një mundësi investimi një herë në një gjeneratë: 1 aksione të inteligjencës artificiale të Warren Buffett dhe Cathie Wood për të blerë dorën e dorës përpara se të rritet 16%, Sipas 1 Wall Street Analyst u botua fillimisht nga The Motley Fool